Кредитные пасьянсы

Кредитные пасьянсы

30.06.2021

Время прочтения - 5 мин.

На фоне снижения реальных доходов населения российские банки увеличивают лимиты по кредитным картам и снижают ставки.

На российском финансовом рынке сложился новый тренд: банки наращивают выдачу новых кредитных продуктов и увеличивают лимиты. В условиях очень скромного восстановления деловой активности и продолжающегося снижения реальных располагаемых доходов населения такая стратегия может показаться рискованной. На что же банки делают ставку в постпандемийный период?

Карточный расклад

По данным Национального бюро кредитных историй (НБКИ), средний лимит по кредитным картам, выданным россиянам в апреле, достиг ₽72 900. И это максимум с начала 2019 года. При этом количественные показатели выдачи кредиток впервые за год сократились. За апрель количество новых кредитных карт составило 1,04 млн штук — это на 5,1% меньше, чем в марте.

 

 

Впрочем, динамика выдачи кредитного «пластика» на протяжении последних 3–4 лет не была линейной, претерпевая то взлеты, то спады. Рост кредитных лимитов в этом контексте представляется более интересным с точки зрения процессов, развивающихся в российском финансовом секторе. И потому, что он коррелирует с увеличением номинальных показателей выдачи как банковских несвязанных кредитов наличными, так и микрозаймов «до зарплаты», выдаваемых МФО. И потому, что рост средней суммы, доступной держателям новых карт, фиксируют и другие крупные бюро кредитных историй — «Эквифакс» и ОКБ. То есть все это не связано с изменением риск-менеджмента в одном или нескольких крупных банках.

 

 

По данным НБКИ, в апреле средний размер микрозайма составил ₽8 510. Это пусть и небольшой, но рост — по отношению к марту. В то же время средний размер выдаваемых в России потребкредитов вырос в апреле сразу на 16,1% (по сравнению с мартом) и составил ₽317 700. Исходя из сравнения помесячных темпов прироста, можно было бы предположить, что в апреле как банки, так и их клиенты переключились на кредиты наличными. Но это весьма сильное упрощение.

Глобальный контекст

В самых разных странах мира банки готовятся к тому, что траты по кредитным картам возрастут в нынешнем году. Они увеличивают лимиты и снижают ставки по кредиткам в надежде, что большая активность держателей компенсирует потери прошлого года, связанные с локдаунами.

Например, в США Citigroup, Capital One и JPMorgan (JPM.N) сейчас рассылают намного больше рекламных предложений, чем еще несколько месяцев назад, чтобы привлечь новых клиентов и побудить заемщиков тратить деньги. По оценкам компании Mintel Comperemedia, ведущей маркетинговые исследования в Сети, только в марте банки отправили около 260 млн оферт — едва ли не каждому взрослому американцу. Также банкиры расширили цифровой маркетинг в Facebook и Instagram, в подкастах и на видеохостингах​​. Наряду с этим они плавно снижали жесткость требований к потенциальным заемщикам и разнообразили предложения по кэшбэкам.

В США лимиты по кредитным картам увеличиваются с конца прошлого года. По оперативным данным ФРС, количество карточных счетов росло в течение двух последних кварталов. И, наконец, согласно опросам Федрезерва, банкиры плавно ослабляют требования к заемщикам, что представляет собой заметный контраст с их прошлогодней позицией. Тогда кредиторы, из опасения, что рост безработицы приведет к серьезным потерям по ссудам, напротив, урезали кредитные лимиты и ограничивали выдачу карт.

При этом стоимость карточных займов остается высокой. По данным портала CreditCards.com, средняя ставка по кредитным картам составляет сейчас в США более 16%, а максимальная держится на уровне 25% годовых.

Для сравнения, проценты по ипотеке не превышают 3%, а учетная ставка ФРС — 0,25% годовых. То есть кредитование через выдачу «пластика» — высокодоходный бизнес, и ради его роста можно пренебречь даже кредитным риском в условиях сохраняющейся безработицы. Тем более что программы помощи федерального правительства дают малообеспеченным слоям населения дополнительные средства для погашения займов.

Кредитный риск

В России проценты по кредитным картам плавно снижались во время пандемии вместе с уменьшением ключевой ставки ЦБ РФ. В марте они опустились ниже 25% годовых — это минимум с 2018 года. Однако сейчас ввиду разгона инфляции и на ожиданиях ужесточения денежно-кредитной политики снижение прекратилось.

Эксперты прогнозируют, что во второй половине года ставки по всем кредитным продуктам будут плавно расти. Но подобные ожидания прямо сейчас тоже служат катализатором спроса населения на займы.

Столь высокая активность заемщиков и встречные предложения банков начинают беспокоить ЦБ. Его первый зампред Ксения Юдаева опасается слишком быстрого роста долговой нагрузки и возможного формирования «пузырей». Эта проблема усугубляется еще и продолжающимся снижением реальных доходов россиян. За 2020 год они сократились на 3,5%, за I квартал 2021 — похудели еще на 3,6%.

«В этом году мы видим достаточно быстрый рост долговой нагрузки физических лиц, кое-где даже можно говорить о “пузырях”», — заявила Ксения Юдаева в мае. «Долговая нагрузка на самом деле на исторически высоком уровне, поэтому мы сейчас в рамках возврата к докризисной ситуации повышаем с 1 июля надбавки к коэффициентам риска по потребительским кредитам».

Впрочем, ряд участников рынка считают подобные опасения завышенными. По данным НБКИ, показатели кредитного здоровья россиян сейчас даже превышают допандемийные уровни и вообще находятся на максимумах с конца 2014 года. А рост показателей выдачи потребкредитов, а также карточных лимитов, происходит за счет платежеспособных заемщиков.

«Банки продолжают тщательно контролировать ситуацию с кредитными рисками своих клиентов, в том числе в сегменте необеспеченного потребительского кредитования», — считает директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков. «Как правило, кредитные продукты, включая карты, предоставляются только тем, чьи показатели долговой нагрузки находятся на должном уровне».

Впрочем, истинность подобных утверждений вскоре должна будет пройти серьезную проверку на прочность. Предстоящее ужесточение денежно-кредитной политики, в реальности которого не сомневаются даже отъявленные оптимисты, неизбежно выльется в рост процентных ставок.

Поступятся ли банкиры принципами ради сохранения показателей выдачи либо выберут надежность — большой вопрос.

Подпишись на наш телеграм канал

только самое важное и интересное

Подписаться
Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Читать также

Западным компаниям, ушедшим из РФ, покой пока не снится

Западным компаниям, ушедшим из РФ, покой пока не снится

Россия продвигает новый закон, позволяющий ей взять под контроль бизнес западных компаний, которые решили уйти после вторжения в Украину. Это повышает ставки для транснациональных корпораций, пытающихся покинуть российский рынок, пишет Reuters.  Законопроект, который может быть принят в течение нескольких недель, даст России широкие полномочия вмешиваться в дела компаний, где есть угроза рабочим местам или промышленности. Документ также позволяет России назначать администраторов фирм, принадлеж...

26 мая 2022 г.

Замороженных российских активов меньше, чем ожидалось

Замороженных российских активов меньше, чем ожидалось

Многие европейские правительства продолжают проявлять осторожность в полном соблюдении санкций ЕС, а некоторые из них отказывались публично говорить о том, заморозили ли они российские активы.

25 мая 2022 г.

Финляндия осталась без российского газа

Финляндия осталась без российского газа

Россия отключает Финляндию от поставок природного газа, поскольку отношения между двумя соседними странами ухудшаются из-за решения скандинавской страны присоединиться к альянсу НАТО. Финляндия стала третьей европейской страной, которая лишилась российского газа после отказа платить за топливо в рублях, отмечает Bloomberg.  Согласно заявлению финской компании Gasum, которая импортирует и экспортирует природный газ, потоки по магистральному трубопроводу должны быть остановлены рано утром в суббо...

20 мая 2022 г.

{"type":"article","id":1969,"isAuthenticated":false,"user":null}