Время прочтения - 3 мин.
Возможное слияние крупнейшего лейбла звукозаписи с компанией-«пустышкой» оценивается примерно в $40 млрд. При такой стоимости оно станет беспрецедентным на рынке SPAC.
Хедж-фонд Pershing Square американского инвестора Билла Экмана завершает сделку по слиянию крупнейшей студии звукозаписи Universal Music Group (UMG) с компанией специального назначения (SPAC). Об этом сегодня, 4 июня, cообщает CNBC со ссылкой на источник, знакомый с ходом сделки.
Собеседник агентства полагает, что по результатам слияния со SPAC стоимость UMG составит примерно $40 млрд. Аналитики финансовой компании Dealogic отмечают, что сделка станет крупнейшей на рынке SPAC.
Тем не менее, инвесторы не оценили новость о соглашении. Акции Pershing Square упали более чем на 8% после закрытия торгов в четверг, остановившись на отметке $25,05.
Universal Music Group — лидер «большой тройки» звукозаписывающих лейблов, в которую также входят Sony Music и Warner Music. Основным пакетом акций владеет французский медиахолдинг Vivendi, 20% — китайский Tencent. О планах выхода на биржу Universal Music объявила еще в начале 2020 года, но IPO так и не состоялось.
SPAC, или компании с пустыми чеками, создаются специально для привлечения средств через IPO для финансирования слияния или поглощения. Экман и Pershing Square — постоянные участники рынка SPAC.
Новость о слиянии Universal Music с компанией-«пустышкой» появилась не в самое благоприятное время. В 2021 году выпуски ценных бумаг SPAC значительно сократились после рекордного первого квартала. На рынок негативно повлиял усиленный контроль со стороны регулятора. Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) предложила рассматривать варранты SPAC не как долевой инструмент, а как обязательства.
По данным SPAC Research, в текущем году было проведено 151 первичное публичное размещение акций SPAC на $47,6 млрд. Еще 289 SPAC-сделок находятся в поисках компании-«цели».
При этом в 2020 году в США организации с «пустыми чеками» привлекли на размещениях почти столько же, сколько и традиционные IPO, — $76 млрд против $83 млрд.
Это абсолютный рекорд за последние десять лет; во многом благодаря этому показателю мировые объемы IPO в 2020 году достигли максимума с 2007 года.
Ранее портал iSpace.news писал, что в современном мире SPAC все чаще напоминают мощные ракетоносители, моментально доставляющие перспективные предприятия-спутники в строго определенную нишу деловой орбиты. Обретение публичности в новом формате происходит гораздо быстрее, чем в классическом IPO-варианте, что жизненно важно в современном бизнесе, где конкуренты стремительно оккупируют немногочисленные многообещающие направления.
Источник: CNBC
Подпишись на наш телеграм канал
только самое важное и интересное