Airbnb и DoorDash: сервисы повышают планку амбиций накануне IPO

Airbnb и DoorDash: сервисы повышают планку амбиций накануне IPO

07.12.2020

Время прочтения - 3 мин.

На днях процедуру первичного публичного размещения акций на платформе Nasdaq проведут сразу два подающих надежды представителя крупного сервисного бизнеса: DoorDash (8.12) и Airbnb (9.12). Им предстоит завершить год на разогретом до предела рынке IPO мощным финалом, пишет The Wall Street Journal.

Обе компании, нагнетая интригу, повышают диапазон ценового предложения по акциям: DoorDash — до $90-$95 (с $75-$80), а Airbnb — до $56-$60 (с $44-$50). Оценка бизнеса по сдаче жилья в аренду может взлететь до $42 млрд, а популярной службы доставки продуктов — до $36 млрд.

2020 год сулит стать самым денежным в истории IPO в США: за 11 месяцев на американских биржах в ходе первичных размещений собрано более $140 млрд, что значительно превышает рекорд 1999 — года бума «доткомов».    

Airbnb — миссия (не) выполнима?

Выход компании на IPO анонсирован на 9 декабря. Изначально диапазон цены акций составлял $44-$50. Затем его повысили до $56-$60. Компания рассчитывала привлечь около $2,4 млрд инвестиций, а теперь аппетиты подросли.

В 2017 году Airbnb оценивали в $31 млрд, но после падения количества заказов на аренду жилья в этом году компания принялась оформлять заявку на заем, и оценка рухнула на 42% — до $18 млрд. По мнению аналитиков, IPO может вернуть сервису прежний результат.

 

Как Airbnb отталкивается от дна

 

Airbnb основана в 2008 году в Сан-Франциско, а ее услуги доступны в 220 странах. За 12 лет существования общий объем капиталовложений в бизнес составил $5,8 млрд. В числе основных акционеров Sequoia Capital, Founders Fund, Silver Lake, Sixth Street, DST Global, Greystar Real Estate и Accel. В ходе IPO команда хочет разместить 51,9 млн акций класса А. Напомним, что все эти годы компания оставалась убыточной, а в 2020 году чистые потери достигли $697 млн.

Эксперты сомневаются, что спрос на ЦБ будет особо высоким, ведь точных дат снятия ограничений на передвижения между странами пока нет. Тревожным сигналом для инвесторов стало отсутствие интереса действующих акционеров к покупке акций по цене IPO.

DoorDash — кому война, а кому мать родна?

Если заинтересованность в пострадавшем от пандемии туристическом бизнесе существенно ослабла, то сервисы доставки продуктов, напротив, пользуются популярностью.

В США в разгар коронавируса резко вырос спрос на услуги подобных компаний. Аналогичный тренд зафиксирован и в других странах, включая Украину и Россию.

Один из представителей быстрорастущей индустрии — DoorDash — решил воспользоваться ситуацией и выйти на IPO для привлечения дополнительного капитала. Цена акции увеличена с $75-$85 до $90-$95, а оценка DoorDash сегодня колеблется в диапазоне от $25 до $28 млрд.

 

Как DoorDash обходит конкурентов

 

В ходе IPO компания планирует реализовать 33 млн акций более чем на $3,1 млрд. DoorDash основана в 2013 году в Калифорнии, и ее доля на североамериканском рынке доставки продуктов превышает 50%.

Прошлый год сервис завершил с убытками, подав тревожный сигнал потенциальным покупателям ЦБ. Одним из инвесторов стартапа выступает фонд DST Global российско-израильского миллиардера Юрия Мильнера.

Жаркий месяц зимних IPO

Декабрь традиционно считается периодом затишья на рынке IPO, но в этом году все не так, как обычно. И еще до нового года нам суждено стать свидетелями целой феерии публичных первичных размещений. Помимо Airbnb и DoorDash на IPO выходят создатель видеоигр Roblox, компания ContextLogic (материнская структура онлайн-ритейлера Wish), творец искусственного интеллекта C3.ai, рекламный стартап PubMatic и другие.

«Дорожные шоу» компаний тоже проходили необычно — с учетом карантинных ограничений: руководители фирм презентовали планы и проекты потенциальным инвесторам исключительно в онлайн-формате с помощью вездесущего сервиса Zoom.

 

Источники: Nasdaq, Wall Street Journal

Подпишись на наш телеграм канал

только самое важное и интересное

Подписаться
Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Читать также

Обманутые ожидания — 10 худших IPO 2021 года

Обманутые ожидания — 10 худших IPO 2021 года

Согласно аналитическому отчету Ernst & Young, размещение акций на биржах мира в этом году провели 2 388 компании. И это исторический рекорд, который стал реальностью благодаря популярности SPAC. Предлагаем вашему вниманию 10 самых провальных IPO прошлого года компаний с капитализацией от $1 млрд.

5 января 2022 г.

IPO, прямой листинг и SPAC: кто вышел на фондовый рынок в 2021 году

IPO, прямой листинг и SPAC: кто вышел на фондовый рынок в 2021 году

В статье расскажем о компаниях, ставших публичными в 2021 году. Проанализируем, каким способом большинство из них вышло на фондовый рынок и сколько капитала они смогли привлечь для развития и масштабирования своего бизнеса.

24 декабря 2021 г.

Рекордный разгул IPO – 2021

Рекордный разгул IPO – 2021

В $594 млрд оценила Dealogic объем средств, привлеченных в ходе IPO, с учетом SPAC-компаний. Это новый рекорд, который повторится не скоро. Но это и громкий сигнал инвесторам, многие из которых в 2021 году инвестировали рискованно.

24 декабря 2021 г.

Форум Reddit, известный разгонами акций, проведет IPO в США

Форум Reddit, известный разгонами акций, проведет IPO в США

Соцсеть конфиденциально подала заявку в SEC на размещение акций. Пока ценовой диапазон IPO, а также количество предлагаемых бумаг не разглашаются.  Интернет-форум Reddit подал заявку на проведение первичного размещения акций (IPO). Документы были конфиденциально направлены в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC). Об этом говорится в сообщении в блоге компании.  Пока компания еще не определила ни ценовой диапазон размещения, ни то, сколько акций она собирается выставить на продажу. Срок...

16 декабря 2021 г.

Аукционный дом Sotheby’s выйдет на IPO 

Аукционный дом Sotheby’s выйдет на IPO 

Через два года после приобретения аукционного дома Sotheby’s его владелец — французский миллиардер марокканского происхождения Патрик Драхи — начал переговоры о проведении IPO легендарного аукциона.   Аукционный дом Sotheby’s с почти с 300-летней историей является одним из крупнейших в мире мест, торгующих уникальными живописными полотнами, скульптурами, предметами коллекционирования и недвижимостью. Компания конкурирует с аукционным домом Christie’s, владельцем которой является французский милл...

15 декабря 2021 г.

Электромотоциклы Harley вырываются на свободу 

Электромотоциклы Harley вырываются на свободу 

Подразделение Harley-Davidson Inc, занимающееся электромотоциклами — LiveWire — проведет SPAС IPO стоимостью $1,77 млрд. Сегодня, 13 декабря, компания сообщила, что выделит подразделение в отдельную публичную компанию за счет слияния с AEA-Bridges Impact Corp.  Сделка будет профинансирована с помощью $400 млн наличных, которые находятся в доверительном управлении, а также еще $100 млн инвестиций от Harley и KYMCO. Инвесторы также погасят долги, стоимость которых не называют. По условиям соглаше...

13 декабря 2021 г.

{"type":"article","id":15,"isAuthenticated":false,"user":null}