Что такое шорт и лонг в криптовалюте?

Криптовалютный рынок отличается высокой волатильностью. Используя шорты (короткие позиции) или лонги (длинные позиции) трейдер может рассчитывать на получение прибыли от изменения стоимости криптоактивов.

Чем отличается шорт от лонг?

Шорт — это торговая стратегия, при которой трейдер зарабатывает на падении стоимости актива в ближайшей перспективе. Для этого он занимает криптовалюту у брокера и продает ее на рынке. Если цена снижается, то трейдер покупает монеты по более низкой стоимости и возвращает их брокеру. Прибыль получается благодаря разнице между продажей и покупкой.

Трейдеров, которые открывают короткие позиции, называют «медведями».

Лонг — стратегия, которая предполагает покупку цифровых активов и их последующую продажу по более высокой цене в результате повышения курса. Например, трейдер приобретает криптовалюту за $100 и затем продает ее за $150. Однако инвестор должен быть уверен в том, что курс действительно начнет расти после покупки.

Тех, кто используют стратегию лонг, называют «быками». Благодаря приобретению и удержанию монет они стимулируют рост криптоактивов.

Лонг- и шорт-позиции на графике. Источник — TradingView

Разница между стратегиями шорт и лонг не зависит от времени совершения сделки. Обе эти позиции можно открыть и закрыть в течение одного часа или дня. Кроме того, трейдеру не обязательно останавливаться на одной стратегии. Он может открывать шорт и лонг одновременно в рамках одного контракта. В этом случае, если стоимость криптовалюты достигает уровня ликвидации (верхней или нижней границы), проигрышная позиция автоматически ликвидируется, в то время как выигрышная позиция закрывается с прибылью.

Коэффициент лонг и шорт

Коэффициенты лонг и шорт отражают соотношение открытых длинных и коротких позиций на рынке криптовалюты. Например, если коэффициент лонг равен 0,8, это означает, что 80% открытых позиций — длинные, а 20% — короткие. Эти показатели можно использовать для анализа настроений на рынке.

Если коэффициент лонг значительно превышает коэффициент шорт, это может указывать на оптимистичные настроения трейдеров и ожидание роста цены криптоактива. Если же преобладает коэффициент шорт, это может говорить о пессимистических настроениях трейдеров и ожидании снижения цены.

Коэффициенты лонг и шорт на криптобиржах. Источник — CryptoSpy

Показатели могут меняться в течение времени, отражая изменения настроений и ожидания трейдеров на рынке криптовалют. Эти данные стоит учитывать при принятии решений о торговле и анализе текущего состояния рынка.

Когда следует открывать лонг?

Трейдеры должны открывать длинные позиции, когда они ожидают, что цена криптовалюты повысится. Очевидно, что решение использовать лонг должно быть подкреплено фундаментальным или техническим анализом. Например, если трейдер узнал о том, что блокчейн-проект заключил крупное партнерство или реализует важное обновление. Все эти события могут привести к росту стоимости собственного токена платформы.

Кроме того, стоит поискать паттерны на графиках и проверить, например, не превысила ли цена важный уровень сопротивления, что может указывать на продолжение восходящего тренда.

Когда трейдерам следует открывать шорт?

Трейдеры должны открывать короткие позиции, когда ожидают снижения цены криптовалюты. Выбор шорта тоже должен быть подкреплен анализом рынка.

Как правило, короткие позиции открываются, когда рынок достиг уровня перекупленности, то есть он увеличивался в течение длительного периода, и восходящий тренд становится неустойчивым. Кроме того, открывать короткие позиции имеет смысл, когда цена не может пробить уровень сопротивления и начинает отходить от него.

Поскольку рынок криптовалют очень волатилен, биткоин и альткоины часто могут демонстрировать резкие колебания без каких-либо фундаментальных факторов, поддерживающих движения, что делает процесс анализа более сложным.

Риски стратегий шорт и лонг

Стратегия шорт в криптовалюте представляет собой более рискованный и сложный способ заработка по сравнению с игрой на повышение цен. Поэтому начинающим трейдерам рекомендуется использовать лонг-позиции, которые являются более простым вариантом — достаточно просто купить криптовалюту по низкой цене и продать ее, когда цена повысится.

Стратегия шорт представляет повышенные риски, связанные с тем, что рост цен выбранной криптовалюты неограничен. Это означает, что трейдер может потерять все вложенные средства. Использование коротких позиций больше подходит опытным трейдерам, которые способны грамотно проанализировать рынок криптовалют. 

Источники: CoinTelegraph, Learn.Bybit, TradingView